和小微實體經濟融資息息相關的商業保理行業,現在正面臨規范轉型。日前,深圳市地方金融監督管理局一則公告,像利刃揮向深圳這個全國商業保理的最大“集散地”。按照官方通報,深圳正開展以集中清理“空殼”、“失聯”、“僵尸”企業和整治違法違規經營為重點的商業保理行業清理排查工作,并要求登記注冊地在深圳的各商業保理公司做好系統填報工作。深圳市金融辦解釋,此舉是“規范商業保理公司經營行為,有效防范和化解風險隱患,促進行業規范健康發展”。
前海注冊商業保理公司
8000多家全國最多
據南都記者觀察,深圳是全國最大的保理企業聚集地,而且絕大部分集中在前海。按照業內不完全統計,短短幾年內,在前海注冊的商業保理公司已飆升到8000多家,深圳占全國七成左右。而按照公開報道的數據,在全國的商業保理協會組織當中,深圳相關協會會員企業數占全國80%以上,業務量也占到全國的一半以上。
“深圳商業保理行業發達,除了政策環境因素,也和深圳中小微企業尤其是貿易企業活躍有關。”一位業內人士介紹,商業保理是由非銀行金融機構開展的保付代理、服務,可以為中小企業提供貿易融資、應收賬款管理等服務。相對于銀行,商業保理機構更具靈活性和創新性,能夠開發適合中小企業的業務品種,滿足融資要求；有助于盤活中小企業流動資產,有效緩解周轉資金問題,特別是為他們融資提供了新的渠道。
在此前的一次行業創新交流會上,深圳市商業保理協會會長尹江山認為,商業保理在緩解中小微企業的融資難、融資貴,降低大企業杠桿率和改善商業信用環境方面發揮了重要作用。
不過,尹江山也坦言,在快速發展過程中,商業保理行業也需加強和完善行業監管、行業自律、風險防控等,以促進行業持續健康發展。據悉,目前該協會現有會員單位200余家,行業自律公約成員單位3600多家,會址設在前海。
類金融平臺“遍地開花”
考驗監管層管理水準
明明是中小微民營實體經濟的一劑“良藥”,為什么會成為重點整治對象?
實際上,跨越式增長的背后,其實暗藏危機。就像一把雙刃劍,此前一些注冊在前海的保理機構負責人向南都記者透露:“因為準入門檻很低,注冊資本金可以認繳,不一定是實繳。在前海注冊只需要工商核準獲取營業執照,政策環境也相對寬松。”相比天津、上海,深圳的入門政策更加靈活,以備案制代替試點城市的審批制,企業注冊門檻大大降低。
據第三方機構測算,2018年全年,新增商業保理企業數量共計3600多家,業務量達到1.2萬億元,輻射能量不容小覷。
面對深圳“遍地開花”甚至“野蠻生長”的這些類金融平臺,考驗監管層的管理水準。深圳金融分析師劉小峰認為,由于商業保理和融資租賃的注冊門檻較低,不少公司沒有資產端能力,有些公司存在套取銀行信貸資金或權屬不清晰以及存在虛假租賃物的業務,存在“假保理真借貸”的業務,甚至存在違規自融或變相自融行為。換而言之,其中存在不可忽視的金融風險隱患。
“空殼”“失聯”企業
和違法違規業務成焦點
官方重拳可謂來得正是時候。記者走訪了解到,深圳市官方此番整治的一大類別就是非正常經營企業,即“空殼”“失聯”“僵尸”企業。
值得留意的是,深圳市金融辦表示,把“是否按要求注冊及填報兩個系統”(全國商業保理業務信息系統和廣東省地方金融數據快報系統)作為失聯與否的認定標準。
據知情人士透露,大量類金融公司以“空殼”形式存在,業內倒賣租賃、保理牌照等行為也是“公開的秘密”,還有不少注冊公司并沒有開展業務。未來,這類“空殼”機構或將最先退出市場。
從事該行業的知情人士郝先生(化名)告訴南都記者,空殼公司的這種清退,其實是跟整個前海的政策是有關的。在早期注冊保理公司是不需要前置審批的,都是先注冊后面再監管,很多人事實上也利用了保理公司來發放貸款,或者作為一個通道。
排查違法違規金融業務也成為此次官方動作的一個要點。據悉,整治清理對象包括從事高利貸、現金貸、套路貸或催債等違法違規的商業保理企業。
如何懲處違規企業?按照廣東省地方金融監督管理局的文件,“對違法違規經營企業,由地方金融監管部門督促其整改,聯合相關部門堅決取締情節嚴重的企業。牽頭處置涉嫌從事非法集資企業,涉嫌違法犯罪的,移交公安部門處置”。
【速度】
按照業內不完全統計,短短幾年內,在前海注冊的商業保理公司已飆升到8000多家,深圳占全國七成左右。
按照公開報道的數據,在全國的商業保理協會組織當中,深圳相關協會會員企業數占全國80%以上,業務量也占到全國的一半以上。
深圳市商業保理協會現有會員單位200余家,行業自律公約成員單位3600多家。
【聲音】
實際上,在反哺實體經濟的過程中,這個行業也有尷尬之處。深圳知情人郝先生(化名)告訴記者,其實深圳整個保理的業務,除了資產證券化的幾家頭部平臺,大多數尤其是民營保理機構既得不到銀行貸款,股東的增資又有限。當保理公司缺乏了源頭的資金,對于行業的發展、對企業自身的發展是比較困難的。所以其實整個行業生態本身是比較脆弱。
【觀點】：納入監管并清理整治 可促進行業規范發展
面對金融體系監管的收緊之勢,深圳行業專家、廣東保理協會原發起單位之一的機構負責人林俊浩認為,把融資租賃、商業保理等納入金融辦監管,并且清理整治,對于行業規范發展是有積極意義的。
他分析,如果嚴格按照監管,那么未來的商業保理也可能像小額貸款公司這些較早步入規范化的行業,采取金融牌照的制度,未來政策審批、牌照申請等也會更加明確,對于正規機構可以說是更加有法可依有章可循。當然,對于規模較小實力較弱的平臺來說,未來要獲取牌照實際上是不容易的事。
還有一些業內人士認為,為了真正反哺實體經濟、扶持民營企業,這也是正本清源、排除路障的有效舉措。